الجوهرية ذات قيمة من بين الموظف الأسهم خيارات

الأسهم خيار التقييم. كيفية العثور على قيمة خيارات الأسهم الموظف الخاص بك. التعرف على قيمة خيارات الأسهم الخاصة بك يمكن أن تساعدك على تقييم حزمة التعويضات الخاصة بك واتخاذ القرارات حول كيفية التعامل مع خيارات الأسهم الخاصة بك. فهم الخيار قيمة. كما شرحت بشكل كامل في منطقتنا كتاب النظر في الخيارات الخاصة بك قيمة خيار الأسهم مكونين جزء واحد، ودعا قيمة الجوهري يقيس ربح الورق إذا كان أي التي بنيت في وقت تحديد القيمة على سبيل المثال، إذا كان الخيار الخاص بك يمنحك الحق في شراء الأسهم في 10 للسهم الواحد ويتم تداول السهم في 12، الخيار الخاص بك لديه قيمة جوهرية من 2 للسهم الخيار لديه قيمة إضافية على أساس إمكانية تحقيق ربح أكبر إذا كنت لا تزال تحتفظ الخيار هذا الجزء من قيمة يختلف اعتمادا على المبلغ من الوقت حتى ينتهي الخيار بين عوامل أخرى، لذلك يطلق عليه القيمة الزمنية للخيار قيمة خيار الأسهم هي مجموع قيمته الجوهرية وقيمته الزمنية من المهم أن أوند أن قيمة الخيار ليست تنبؤا، أو حتى تقديرا للنتيجة المحتملة من الاستمرار في الاحتفاظ بخيار الخيار الخاص بك قد يكون له قيمة 5 للسهم الواحد، ولكن في نهاية المطاف تحقيق ربح 25 للسهم الواحد أو أي ربح على الإطلاق الخيار فالقيمة هي معلومات مفيدة، ولكنها لا تتوقع المستقبل. الهدف والقيمة الذاتية. في النظرية، يمكننا تحديد قيمة الخيار بموضوعية باستخدام صيغ أو إجراءات معقدة في الممارسة العملية، والقيمة التي تهم الناس الذين يحملون خيارات الأسهم الموظف هو قيمة ذاتية من الخيار قيمة الخيار لك هذا السبب لماذا أوصي نهج مبسط عند تحديد قيمة خيار الأسهم الموظف لشيء واحد، إذا كان تاريخ انتهاء صلاحية الخيار الخاص بك هو أكثر من خمس سنوات بعيدا، وأود أن تحديد قيمة كما إذا كان ينتهي في خمس سنوات فرص جيدة جدا انك فازت الحصول على الاستفادة الكاملة من فترة أطول من الزمن أيضا، وأنا تجاهل أي قيمة مضافة تنتجها التقلبات العالية أن طريقة سا لقياس مقدار تي فإنه يخزن متعرج صعودا وهبوطا من الناحية النظرية، فإن ارتفاع التقلب يعني قيمة الخيار الأعلى، ولكن في الممارسة العملية يعرض لك الكثير من المخاطر، وأن سا عامل سلبي يلغي من القيمة الأعلى، في رأيي لأغراض التخطيط، وأنا تقريبا تقريبا تحديد قيمة خيارات الأسهم الموظف كما لو كان السهم لديه تقلب معتدل، حتى لو كان التقلب الفعلي ينتج قيمة نظرية أعلى. قيم التقييم. هذه الملاحظات حول قيمة ذاتية تسمح لنا باستخدام بعض الاختصارات أسهل واحد هو لخيارات العلامة التجارية الجديدة التي لديها حياة من خمس سنوات أو أكثر الخيار لا يملك أي قيمة جوهرية حتى الآن لأن سعر التمرين هو نفس القيمة السوقية للسهم إذا كنا نتجاهل وقتا إضافيا بعد خمس سنوات، وأيضا تجاهل قيمة التقلبات العالية، وهو حديثا فإن الخيار الصادر عادة ما يكون له قيمة تقترب من 30 من قيمة السهم. مثال تتلقى خيار شراء 800 سهم من الأسهم بسعر 25 للسهم الواحد. القيمة الإجمالية للأسهم هي 20،000، وبالتالي فإن الخيار الخامس ألو حوالي 6000. تذكر، قد تكون القيمة النظرية للخيار أعلى قليلا، ولكن 6000 هو رقم معقول لقيمة الخيار لك إذا كنت قد عقد الخيار الخاص بك لفترة من الوقت وارتفع سعر السهم حتى ، تحتاج إلى طريقة أكثر تعقيدا قليلا لتحديد قيمة الخيار s الصيغة الرسمية هي حقا محيرة للعقل، ولكن الإجراء التالي يعطيك تقدير معقول. سحب السعر ممارسة الخيار الأسهم من القيمة الحالية للسهم لتحديد القيمة الجوهرية للخيار. تضاعف سعر ممارسة الخيار الأسهم بنسبة 25، للحصول على تقدير قيمة الوقت لمدة خمس سنوات تقليل هذا العدد بالتناسب إذا كان الخيار ستنتهي في أقل من خمس سنوات. إضافة القيمة الجوهرية و في الوقت المحدد للحصول على القيمة الإجمالية للخيار الأسهم. عينة الخيار الخاص بك يتيح لك شراء الأسهم في 10 للسهم الواحد يتداول السهم حاليا في 16، والخيار سوف تنتهي في أربع سنوات. القيمة الجوهرية هي 6 للسهم الواحد، أيها فإن قيمة الوقت تكون 2 50 25 من سعر التمرين 10 00 ولكننا نخفض هذا الرقم بمقدار خمس لأن الخيار سينتهي في أربع سنوات لهذا الخيار، القيمة الجوهرية هي 6 00 للسهم الواحد والقيمة الزمنية حوالي 2 00 لكل حصة القيمة الإجمالية للخيار في هذه المرحلة من الزمن حوالي 8 00 للسهم الواحد. تحقق من عملك القيمة الزمنية لخيار الأسهم هو دائما في مكان ما بين الصفر وسعر ممارسة الخيار يشير عدد خارج هذا النطاق خطأ ربما كنت فاز تي تكون قادرة على القيام بهذا الحساب في رأسك، ولكن من السهل جدا مع آلة حاسبة، وهذا ق أكثر مما يمكن أن نقول عن صيغة بلاك سكولز نضع في اعتبارنا أن هنا مرة أخرى نحن إعادة تجاهل القيمة المضافة من التقلبات العالية، وبالتالي فإن القيمة النظرية لخيار الأسهم قد تكون أعلى من العدد المحسوب باستخدام هذا الإجراء المبسط. توزيعات الأرباح تقلل من قيمة خيارات الأسهم، لأن أصحاب الخيار لا يحصلون على أرباح حتى بعد ممارسة الخيار سهم إذا y تدفع الشركة أرباحا، فمن المنطقي للحد من القيم المحسوبة من قبل طرق الاختصار المذكورة أعلاه. تطلب آلة حاسبة على الانترنت. هناك عدد من الآلات الحاسبة قيمة الخيار الأسهم على شبكة الإنترنت بعض ليست جيدة على الإطلاق، ولكن بعض ممتازة ومجانية يتم تقديم المفضلة لدي من خلال قراءة شرحنا أولا، ثم انتقل إلى هذه الصفحة وابحث عن وصلة إلى الحاسبة الأساسية تبدأ من خلال إدخال رمز الأسهم الشركة في مربع للرمز على سبيل المثال، إذا كنت تعمل لشركة إنتل، أدخل إنتك تجاهل مربع للأسلوب لأن هذا لا يهم لهذا النوع من الخيار المربع التالي هو للسعر، وأنه يجب أن يكون بالفعل السعر الأخير لمخزون الشركة الخاص بك يمكنك ترك وحدها، أو تغييره إذا كنت تريد أن ترى قيمة الخيار عندما يكون سعر السهم أعلى أو أقل المربع التالي هو للإضراب، وهو ما يعني سعر ممارسة خيار الأسهم الخاص بك أدخل هذا الرقم وتخطي تاريخ انتهاء الصلاحية، لأنك سوف تذهب إلى إدخال عدد الأيام لانتهاء بدلا من ذلك D على ر تقلق بشأن حساب العدد الدقيق للأيام فقط الرقم السنوات أو أشهر وتضاعف 365 أو 30 المربع التالي هو للتقلب، وإذا قمت بإدخال رمز مخزون جيد، وعدد بالفعل هناك كيف بارد هو أنه إذا كان عدد هو 30 أو أقل، فقط قبوله والانتقال على إذا كان أعلى من 30، وأنا د يميل إلى خصمه إلى 30 في معظم الحالات لأن الخيارات الخاصة بك تعرض لك الكثير من المخاطر يمكنك قبول أو تغيير القيم الحاسبة تقدم لمعدل الفائدة وتوزيعات الأرباح عادة لا يوجد سبب لتغيير هذه البنود اضغط حساب وبعد لحظة سترى قيمة الخيار والكثير من الاشياء الأخرى التي سوف تكون حرفيا اليونانية لك لاحظ أن هذه الآلة الحاسبة يعطي القيمة الإجمالية للخاص بك خيار الأسهم إذا كان الخيار الخاص بك هو في المال يعني السهم يتداول بسعر أعلى من سعر ممارسة الخيار، جزء من القيمة هو القيمة الجوهرية والجزء هو قيمة الوقت طرح سعر ممارسة الخيار من سعر التداول من ست أوك للحصول على القيمة الجوهرية ثم يمكنك طرح القيمة الجوهرية من القيمة الإجمالية لمعرفة القيمة الزمنية لخيار المخزون الخاص بك. القيمة الداخلية. الاستمرار في انخفاض القيمة الجوهرية. المستثمرين النهائيين الذين يتبعون التحليل الأساسي وعادة ما ننظر في كل من نموذج الأعمال النوعية والحوكمة والعوامل السوقية المستهدفة والنسب الكمية والجوانب تحليل البيانات المالية للشركة لمعرفة ما إذا كان العمل هو حاليا في صالح صالح مع السوق، ويستحق حقا أكثر بكثير من تقييمه الحالي نموذج التدفقات النقدية المخصومة هو واحد يستخدم عادة طريقة التقييم المستخدمة لتحديد القيمة الفعلية للشركة يأخذ نموذج التدفقات النقدية المخصومة في الاعتبار التدفق النقدي الحر للشركة ومتوسط ​​التكلفة المرجح لرأس المال الذي يمثل القيمة الزمنية للنقود. القيمة الداخلية للخيارات. القيمة الجوهرية لخيارات الاتصال هي الفرق بين سعر السهم الأساسي وسعر الإضراب على العكس من ذلك، فإن القيمة الجوهرية للخيارات وضع هو ديفيرن سي بين سعر الإضراب وسعر السهم الأساسي في حالة كل من الدعوات والمكالمات، إذا كانت قيمة الفرق المعنية سالبة، تعطى القيمة الجوهرية على أنها صفر القيمة الجوهرية والقيمة الخارجية تجمع لتعويض القيمة الإجمالية للخيار s إن القيمة الخارجية أو قيمة الوقت تأخذ في الاعتبار العوامل الخارجية التي تؤثر على سعر الخيار مثل التقلب الضمني والقيمة الزمنية. القيمة الداخلية للخيارات أمثلة. القيمة الداخلية في الخيارات هي الجزء الموجود في المال من الخيار s بريميوم على سبيل المثال، إذا كان سعر المكالمة سعر الإضراب هو 15 وسعر السوق الأسهم الأساسية هو في 25، ثم القيمة الجوهرية للخيار الدعوة هو 10، أو 25 - 15 نفترض أن الخيار تم شراؤها لمدة 12، لذلك القيمة الخارجية هي 2 أو 12 - 10 وعادة ما يكون الخيار أقل من ما يمكن لحامل الخيار تلقي إذا تم ممارسة الخيار. من ناحية أخرى، نفترض أن المستثمر بشراء خيار وضع مع سعر الإضراب من 20 لمدة 5 ، عندما ست أوك كان يتداول في 16 ولذلك، فإن القيمة الجوهرية للخيار وضع هو 4 أو 20-16، والقيمة الخارجية هي 1 أو 5 - 4 نفترض أنه بدلا من شراء خيار وضع مع سعر الإضراب من 20، والمستثمر شراء خيار الشراء مع سعر الإضراب من 15 ل 50 سنتا، عندما كان المخزون الأساسي يتداول في 16 ولذلك، فإن القيمة الجوهرية ستكون 0 لأن الخيار هو من المال ومع ذلك، فإن الخيار لا يزال لديه قيمة، والتي تأتي فقط من القيمة الخارجية، التي تبلغ قيمتها 50 سنتا. أوبتيونس التسعير القيمة الجوهرية وقيمة الوقت. المكونان من قسط الخيار هي القيمة الجوهرية وقيمة الوقت للخيار القيمة الجوهرية هي الفرق بين السعر الأساسي وسعر الإضراب - أو الجزء في المال من الخيار ق قسط على وجه التحديد، والقيمة الجوهرية لخيار المكالمة يساوي السعر الأساسي ناقص سعر الإضراب لخيار الخيار، والقيمة الجوهرية هي سعر الإضراب ناقص السعر الأساسي. القيمة الجوهرية الاتصال السعر الأساسي سترايك السعر. القيمة الداخلية وضع سعر سترايك السعر الكامنة. بالتعريف، والخيارات الوحيدة التي لها قيمة جوهرية هي تلك التي هي في المال للمكالمات، في المال يشير إلى الخيارات حيث سعر الإضراب هو أقل من السعر الأساسي الحالي الخيار وضع الخيار هو في المال إذا كان سعر الإضراب أكبر من السعر الأساسي الحالي. في-المال دعوة سترايك السعر السعر الأساسي. في المال وضع سترايك السعر السعر الأساسي. أي قسط التي تزيد عن القيمة الفعلية للخيار يشار إليها بالقيمة الزمنية على سبيل المثال، افترض أن خيار المكالمة له قسط 9 00 وهذا يعني أن المشتري يدفع - ويتلقى البائع - 00 00 لكل سهم من الأسهم، أو 900 لعقد 100 حصة إذا كان للخيار قيمة جوهرية قدرها 7 00، فإن قيمة وقته ستكون بعد ذلك 00 2 00 00 00 00 00 00 00 00. قيمة الوقت قيمة أساسية مميزة. بشكل عام، كلما زاد وقت انتهاء الصلاحية، زيادة قيمة الوقت للخيار يمثل مقدار الوقت p الخيار أوسيتيون أن تصبح مربحة بسبب التحرك المواتية في السعر الأساسي في معظم الحالات، والمستثمرين على استعداد لدفع قسط أعلى لمزيد من الوقت على افتراض خيارات مختلفة لها نفس سعر الممارسة، منذ الوقت يزيد من احتمال أن الموقف سوف تصبح مربحة قيمة الوقت تتناقص مع مرور الوقت ويتحلل إلى الصفر عند انتهاء الصلاحية تعرف هذه الظاهرة باسم تسوس الوقت. علاوة الخيار، وبالتالي، يساوي قيمتها الجوهرية بالإضافة إلى قيمة time. Option قيمة الجوهرية قيمة الوقت.